I. Como é calculado o PnL na Conta Spot?

Na Conta Spot, o PnL geralmente é calculado pelos seguintes métodos:

• PnL Realizado

  PnL de negociações concluídas = Receita líquida da venda − Custo de compra correspondente.

• PnL não realizado

  PnL flutuante com base no preço de mercado atual = Valor de mercado atual − custo histórico da posição.

• Taxa

  Inclui: taxas de compra + taxas de venda. Essas taxas geralmente são adicionadas ao custo ou deduzidas da receita.

• Variação no Valor Total dos Ativos

  Não é igual ao pnL de Trading, também inclui:

  - Depósito / Retirada / Transferência
  - Airdrops e Recompensas de Eventos
  - Variações de câmbio (se avaliado em moeda fiduciária)

II. Perguntas Frequentes

P1: Por que o "Preço de Custo" e o "PnL de Trading" aparecem vazios após transferir ativos diretamente da Conta de Fundos para a Conta Spot?

Cenário:

Ao transferir um ativo da sua Conta de Fundos para a Conta Spot, o Preço de Custo e o PnL de Trading desse token na Conta Spot podem aparecer como vazios / sem dados.

Explicação:

• A transferência da Conta de Fundos para a Conta Spot é, essencialmente, uma transferência interna do mesmo ativo entre contas, e não uma compra ou venda no mercado.
• O sistema não consegue determinar um "custo de compra histórico" unificado com base nessas transferências; por isso, não gera automaticamente dados de preço de custo ou PnL.
• Até que ocorra uma negociação spot com esse ativo, o Preço de Custo e o PnL de Trading permanecerão em branco.

Comportamento do Sistema:

• Isso não afeta a segurança ou a quantidade real dos seus ativos, apenas a exibição do Preço de Custo/PnL.
• Assim que você concluir uma negociação spot usando esse ativo na sua Conta Spot (por exemplo, vendendo ou usando para comprar outro token), com base no histórico de transações, o sistema irá automaticamente:
  - Calcular um novo preço de custo.
  - Acompanhar dados subsequentes de pnL de Trading.
• Você pode definir ou atualizar manualmente o preço de custo do ativo.

P2: Como Calcular o Preço de Custo?

Para ajudar os usuários a gerenciar o custo da posição de diferentes formas, os ativos Spot suportam dois tipos de preço de custo:

1. Preço de Custo Médio

Definição

Preço de Custo Médio: Calculado apenas com base nas operações de compra, refletindo o preço médio de compra por unidade. Não considera vendas.

Cálculo (atualizado dinamicamente a cada nova compra):

Preço de Custo Médio = ( Preço de Custo Médio Anterior × Quantidade + Preço de Compra Mais Recente × Quantidade)
÷ Quantidade Total da Posição

Dos quais,

• Quantidade Antes da Última Compra: Quantidade mantida desse token na Conta Spot antes da atualização.
• Quantidade Comprada: Quantidade adicional comprada nesta operação.
• Última Quantidade Líquida Comprada: Quantidade Antes da Última Compra + Quantidade Comprada

2. Preço de Custo Acumulado

Definição

Preço de Custo Acumulado: Considera transações históricas de compra e venda. Calculado com base no valor líquido de compra, sendo mais adequado para contabilidade ou fins fiscais.

Cálculo:

Preço de Custo Acumulado = (Valor Total de Compra - Valor Total de Venda) / Quantidade Líquida da Compra

Dos quais,

• Valor Total de Compra: Soma de todas as compras = Σ (Preço de Compra × Quantidade Comprada)
• Valor Total de Venda: Soma de todas as vendas = Σ (Preço de Venda × Quantidade Vendida)
• Quantidade Líquida Comprada: Quantidade Total Comprada − Quantidade Total Vendida

Se a Quantidade Líquida Comprada for 0 ou negativa, o preço de custo pode aparecer em branco ou ficar temporariamente sem cálculo.

3. Notas

1. Dados disponíveis

   Os dados do preço médio de custo são calculados a partir de 05/04/2025.

   Os dados do Preço de Custo Acumulado são calculados a partir de 05/04/2025. 

   Operações históricas anteriores a essa data podem não estar incluídas nos dois métodos de cálculo do preço de custo acima.

• O Preço de Custo é utilizado apenas para análise e exibição. Não afeta a quantidade de ativos nem o saldo disponível.

• Ajuste Manual do Preço de Custo

  Se você acreditar que o preço de custo calculado pelo sistema é diferente dos seus registros, pode ajustá-lo conforme necessário para melhor atender ao seu estilo pessoal de contabilidade ou gestão de investimentos.

P3: Ignorando Taxas

Dúvida Comum:

"Comprei a 100 e vendi a 110, então deveria lucrar 10 USDT. Por que a plataforma mostra apenas cerca de 9 USDT de PnL?"

Exemplo:

• Compra a 100 USDT, com taxa de 0,1 USDT
• Venda a 110 USDT, com taxa de 0,11 USDT

Ponto-chave: O PnL spot inclui as taxas de ambos os lados (compra + venda) no cálculo de custo/receita, portanto o lucro real será sempre menor ou igual à simples diferença de preços esperada.

P4: Diferença Entre PnL Realizado e Não Realizado

Dúvida Comum:

"Lucrei no total 2.000 USDT com este token, mas vendi apenas uma parte. Por que o PnL Realizado não é 2.000 USDT?"

Fato:

• PnL Realizado vem apenas da parte que você realmente vendeu.
• PnL das posições remanescentes ainda é considerado "PnL Não Realizado".

Exemplo Simplificado:

• Custo Total da Posição: 10.000 USDT
• Valor de Mercado Total Atual: 12.000 USDT (ganho não realizado total de 2.000 USDT)

• Apenas 1/4 da posição foi vendido

  Produto	Lógica Incorreta	Lógica Correta
  Ganho Total Não Realizado	Considera-se como se todo o lucro tivesse sido realizado de uma vez	Apenas 1/4 vendido qualifica para cálculo de PnL realizado
  3/4 da Posição Restante	Considerado pelo usuário como "lucro já garantido"	O PnL ainda não realizado continua a flutuar com o preço

Ponto-chave: O PnL Realizado no mercado spot está vinculado à "quantidade vendida" — sem venda, sem PnL realizado.